№ 39-ФЗ «Бағалы қағаздар нарығы туралы» Федералдық заң: негізгі ережелер

39-ФЗ Федералдық заңы эмитенттің түріне қарамастан, сауда алаңдарында кәсіби қатысушыларды құру және пайдалану ережелеріне қарамастан, қаржы құралдарын шығару және айналымға байланысты туындайтын қатынастарды реттейді. Нормативтік актінің кейбір ережелерін қарастырайық.

Негізгі ақпарат

Бағалы қағаздар нарығында түрлі қызмет түрлері бар . Әдетте, кәсіби қатысушылары жүзеге асырады. Қазіргі уақытта инвесторларға түрлі қызметтер көрсететін ұйымдар өте кең таралған. Сауда алаңдарының қатысушыларының негізгі міндеті - астананы сақтау және кеңейту. Негізгі ережелер осы нормативтік актімен, сондай-ақ Ресей Орталық Банкімен белгіленеді. Ол реттеуші және негізгі бақылаушы орган болып табылады.

Дилерлік қызмет

Бұл қаржы құралдарын сатып алу немесе сату бойынша мәмілелерді аяқтаумен байланысты. Бұл мәмілелер «Бағалы қағаздар нарығы туралы» 39-ФЗ сәйкес, өз есебінен және сатып алу / сату туралы міндеттемені құнды жария жариялау арқылы өз атынан жүзеге асырылады. Күшті түрде анықталған пәндер кәсіби қатысушылар ретінде әрекет етуі мүмкін. Облигацияларды және басқа да қаржы құралдарын сатып алу / сатып алуды коммерциялық ұйымдар болып табылатын заңды тұлғалар, сондай-ақ мемлекеттік корпорациялар, егер олардың өкілеттігі олардың жұмысын регламенттейтін нормативтік актілермен қамтамасыз етілсе, жүзеге асырады.

Шарттарды құру

Дилердің қызметі мыналарды қамтиды:

1. Сатуға / сатып алуға арналған қаржы құралдарының максималды / ең аз саны.
2. Бағасы белгіленетін мерзім.

Хабарламада басқа маңызды шарттар болмаған жағдайда, кәсіби қатысушы клиенттің өтініші бойынша мәмілені жасауы тиіс. Егер сіз осыдан бас тартсаңыз, «Бағалы қағаздар нарығы туралы» 39-ФЗ сәйкес, белгіленген талапты мәжбүрлеп орындау немесе инвестордың келтірілген шығындарын өтеу үшін оған қарсы іс қозғауға болады.

Басқару

Бағалы қағаздарды басқару қаржы құралдарымен мәмілелерді, мәмілелер жасасу үшін қолма-қол ақшаны және шарттарды жасасуды қамтиды. Оны жүзеге асыру үшін, әдетте, лицензия қажет. Ерекше жағдайларда басшылық тек қаржы құралдарында құқықтарды жүзеге асырумен байланысты болған жағдайлар. Мәмілелерді жүзеге асыру тәртібі қарастырылатын нормативтік актімен және шартпен реттеледі. Қызметті жүзеге асыру кезінде кәсіби қатысушы ол менеджер ретінде жұмыс істейтінін көрсетуі керек.

Құқықтары мен міндеттері

Егер кәсіпкерлер алдын-ала білмейтін кәсіби қатысушысы мен бір / бірнеше клиенттердің мүдделері қақтығысы болса, ол соңғы зиян келтірген мәмілелерге әкеп соқса, менеджер шығындарды өз есебінен өтеуге міндетті. Қарастырылған нормативтік акт субъектілердің құқықтарын белгілейді. Атап айтқанда, 39-ФЗ «Бағалы қағаздар нарығы туралы» сәйкес кәсіби қатысушы білікті инвесторларға арналған қаржы құралдарын сатып ала алады және тиісті келісімшарттар жасайды. Белгіленген нормативтік құқықтық актілердің бұзылуы бар болса, субъект үшін белгілі бір жағымсыз салдарлар бар. Олардың ішінде:

1. Қаржы құралдарын сатуға және олардың туындылары ретінде әрекет ететін шарттарды бұзуға міндеттеме қою. Ресей Орталық Банкі немесе клиент өзі тиісті талап қоюы мүмкін.
2. Қаржы құралдарын сатудан және шарттарды бұзумен туындаған шығынды өтеу.
3. Операциялар / қол қойылған келісімдер сомасы бойынша сыйақы төлеу. Олардың өлшемдері Art. 395 CC. Егер қаржы құралдарын сатып алуға / сатуға байланысты алынған сома мен келісімшарттардың тоқтатылған сомасы мен төленген қаражат бойынша оң айырмасы болса, онда пайыздар төленбеген сома бойынша төленеді.

Кәсiби қатысушының «Бағалы қағаздар рыногы туралы» 39-ФЗ ережесiн бұза отырып, мәмiленiң тиiстi салдарларын қолдану туралы талап арыз клиенттiң тиiстi есебiн алған күннен бастап бiр жыл iшiнде берiлуi мүмкiн.

Қосымша функциялар

Менеджер өзінің қызметіне қатысты кез-келген талаптарды, соның ішінде акционерлерге және басқа бағалы қағаздар ұстаушыларына жіберуге құқығын сотқа дербес жібере алады. Бұл жағдайда ол тиісті шығындарды, оның ішінде мемлекеттік баж салығын төлейді. Оларды сенімгерлік басқару объектісі ретінде әрекет ететін мүлік қайтарылады. Кәсіби қатысушы басқа ұйымға мәміле жасауға нұсқау беруге құқылы. Олар менеджер немесе қамқоршы атынан жүзеге асырылады. Мәмілелер шарттың мәні болып табылатын мүлік есебінен жасалады. Менеджер сыйақы күте алады. Оны төлеу шарты келісімшартта белгіленеді. Оған қоса, ол тиісті меншік қаражаты есебінен сенімгерлікпен басқаруға жұмсалған шығындарды өтеуге құқылы. Бұл құқық мәмілелерден түсетін табыстарға байланысты болмауы мүмкін.

Міндеттер

Менеджер өзінің қызмет объектілері ретінде әрекет ететін құжаттарды, сондай-ақ әр келісім-шартты сақтауға міндетті. Өз қалауы бойынша кәсіби қатысушы қаржы құралдарымен белгіленген барлық құқықтарды жүзеге асырады. Сенімді басқару туралы шарт шектеулер қоюы мүмкін. Мысалы, дауыс беру құқығын жүзеге асыру. Егер ол шектелмеген болса, менеджер бағалы қағаздарға қатысты міндеттемелерді орындайды. Қаржы құралдарын ұстаушылардың және инвестициялық бөлімшелердің жалпы жиналысында дауыс беру құқығына ие болмаған кезде кәсіби қатысушы келісімшарттың құрылтайшысы туралы осындай мүмкіндікке ие субъектілер тізбесін қалыптастыру туралы ақпаратты ұсынуға міндетті. Түсіндірілген нормативтік акт басқа да міндеттерді белгілейді. Атап айтқанда, құрылтайшының өтініші бойынша басқарушы депозитарийге бірінші дауыс беру құқығын жүзеге асыру туралы нұсқау береді.

Трансфер агент

Функциялардың бір бөлігін жүзеге асыру үшін қаржы құралдарын ұстаушылардың тізілімін жүргізетін тіркеуші тартады. Ұйым тиiстi шарттың негiзiнде және сенiмхат негiзiнде операцияларды жүзеге асырады. Қызметті жүзеге асыру барысында аударым агенттері тіркеушінің атынан және оның атынан жұмыс істейтіндерін көрсетуі керек, мүдделі тұлғаларға қажетті құжаттарды ұсынуы тиіс.

Құқықтар

Олар шарт пен сенімхатта жазылған. Қатысатын тақырыптар:

1. Реестрдегі операцияларды орындау үшін қажетті құжаттаманы қабылдаңыз.
2. Тiркеушiден ұсынылған, тiркеушi және басқа да тұлғалар туралы арыздар, хабарламалар және басқа да мәлiметтер берiледi.

Міндеттер

Қатысушылар:

1. Қажетті операцияларды тізілімде жүргізу үшін құжаттарды ұсынатын тұлғаларды анықтау үшін тиісті шараларды қолданыңыз.
2. Тіркеушіге оның талаптары бойынша жазбаларға қол жеткізуді қамтамасыз ету.
3. Тиісті операцияларды жүзеге асыру барысында алынған ақпараттың құпиялылығын қадағалаңыз.
4. Тіркелген тұлғалар өкілдерінің өкілеттіктерін тексеруді жүзеге асырады.
5. Жеке тұлғалардың Орталық банктің белгілеген ережелеріне сәйкес қолдарын куәландыру.
6. Орталық банк белгілеген өзге де талаптарды орындаңыз.

Тізілімдегі операцияларды орындау мерзімін есептеу немесе оларды жүргізуден бас тарту тиісті қатысушы құжаттарды және өкілдіктерді қабылдаған күннен басталады. Трансфер-агент және тіркеуші ақпарат пен материалдарды өзара әрекеттесу барысында электронды түрде беруге міндетті.

Ақпарат беру ережелері

Бағалы қағаздардың номиналды ұстаушысы немесе оларды міндетті түрде орталықтандырылған сақтауды жүзеге асыратын тұлға қаржы құралдарына (эмитентке) жауапты ұйымның талабы бойынша иелердің тізімін ұсынады. Ол сұрауда көрсетілген мерзімде құрылады. Эмитент, егер бұл тізімнің ережесі федералдық заңнамада көзделген міндеттемелерді орындау үшін қажет болса, көрсетілген талапты мәлімдей алады. Бұл тізім өтінім түскен күннен бастап он бес күн ішінде жіберіледі. Егер талапта белгіленген күн оның түбіртектің күнтізбелік нөмірінен кейін болса, онда мерзім хабарлауда көрсетілген күннен бастап есептеледі.

Мазмұны

Иелер тізімінде мыналар болуы керек:

1. Қаржы құралдарының түрі, түрі (санаты) және оларды анықтауға мүмкіндік беретін ақпарат.
2. Эмитент туралы ақпарат.
3. Бағалы қағаздар иелеріне, оның ішінде құрылған заңды тұлғасы болып табылатын заңды тұлға болып табылмайтын шетелдік компанияға, сондай-ақ қаржы құралдарының құқықтарын жүзеге асыратын басқа тұлғаларға және олар үшін бенефициар болып табылатын тұлғаларға қатысты ақпарат. Соңғы туралы ақпарат тізімге енгізілмеуі мүмкін. Бұл белгілі бір жағдайларда рұқсат етіледі. Атап айтқанда, қаржы құралдарына құқықты жүзеге асыратын тұлға, егер қатысушылардың саны 50-ден астам болса, инвестициялық инвестициялық пай қорының басқарушы компаниясы немесе ұжымдық / бірлескен инвестициялық схемаларға қатысатын заңды тұлға болып табылады.
4. Қаржы құралдарына құқығы бар тұлғалар туралы ақпаратты, егер олар осы заңды тұлғалардың құқықтық мүмкіндіктерін жүзеге асырмаса, эмитенттің қазынашылық л / с, эмитенттің депозитарийі және басқа ФТ-да көрсетілген басқа шоттар бойынша есепке алынады.
5. Алдыңғы екі абзацта айтылған адамдарды анықтау туралы ақпарат. Тізімге тиесілі бағалы қағаздардың саны.
6. 3-4-тармақтарда көрсетілген ұйымдар мен тұлғалардың, соның ішінде сыртқы номиналды ұстаушы мен құқықтарды беру және тіркеу құқығына ие шетелдік компаниялардың қаржылық құралдарына құқықты жазатын ұйымның халықаралық сәйкестендіру коды.
7. Тізім қалыптастыру үшін ақпарат бермеген тұлғалар туралы мәліметтер, сондай-ақ ақпарат алынбаған бағалы қағаздардың саны.
8. Белгісіз тұлғалардың шоттарына жазылған қаржы құралдарының саны туралы ақпарат.

Қорытынды

Тiркеушi тiркеушi субъектiден, ал депоненттен - егер олар номиналды иеленушi болып табылатын болса (оның iшiнде шетелдiк) болса, жоғарыда аталған өтiнiш алынғаннан кейiн нақты күндерде тiзiмдер құру туралы ақпаратты ұсынады. Есептік жазба ашылған тұлға тізімді құрастыру үшін қажетті ақпаратты беруі керек. Басқа қатысушылардың мүдделеріне қаржы құралдарына құқықты жүзеге асыратын тұлға, тіркеушінің немесе есеп берушілікті орындайтын талап ету бойынша сұратылған деректерді иелердің тізімін қалыптастыруға жібереді.